国外以房养老面面观：澳大利亚敬而远之

据2013年10月17日《经济参考报》报道， 说起“反向抵押贷款”，也就是俗称的以房养老，70岁的澳大利亚老人卡萝尔·安·赫西摇了摇头说：“不是迫不得已，我不会考虑申请这种贷款。”

卡萝尔·安坦言，她对反向抵押贷款的具体条款并不清楚，因为她从来没有考虑申请这种贷款，她周围的朋友里也没听说谁申请过。在她看来，只有家里急需用钱，比如孩子们需要一大笔钱，或是想要自己做生意需要一笔启动资金，老人们才会想到这种贷款。

在澳大利亚，反向抵押贷款并不是政府的一项政策，而是金融机构针对老年人推出的一个金融服务产品。 根据德勤会计师事务所2012年6月的统计，截至2011年底，全澳共有4.2万例反向抵押贷款，总金额达33亿澳元。总体而言，这一金融产品正在为越来越多的澳大利亚老年人所接受。统计数据还显示，大多数使用反向抵押贷款的人是70至75岁、拥有自有住房的夫妇，他们申请贷款的用途主要是改善住房、偿还债务、增加退休后收入。

新南威尔士州消费者信贷法律中心首席律师凯瑟琳·莱恩警告说，反向抵押贷款只适合于部分老人，特别是没有孩子的老人。她说，申请这种贷款是一个非常严肃的决定。在申请贷款之前，老人们一定要确保留出足够的钱，将来入住养老院时使用；要考虑获得贷款后可能失去获取政府提供的某些福利的资格；可能导致家庭纠纷。

麦克唐纳指出，作为一种金融产品，反向抵押贷款像其他金融产品一样存在风险。澳大利亚大多数反向抵押贷款利率较高，而且是复式利率，这可能导致贷款者的债务迅速膨胀，导致老人在需要进老人院居住时凑不足入住的押金。

《悉尼先锋晨报》曾对反向抵押贷款做出计算，假设一对65岁的夫妇以价值100万澳元的房屋做抵押申请反向抵押贷款，以年利率9%、贷款20万澳元、期限20年为例，假设房屋价值每年升值4%，到还款时，房屋价值将达到219.1123万澳元，但连本带息还给银行的钱要122.3685万澳元，也就是说，房主只能拿到房屋价值的44%。如果借款额更多或贷款期更长，则房主能保有的房屋价格更少。